๐Ÿ“ˆ ETF์™€ ์ง์ ‘ ํˆฌ์ž, ์ˆ˜์ต๋ฅ  ์ฐจ์ด๋Š”?

 

๋ˆ„๊ตฐ๊ฐ€๋Š” ETF๋ฅผ ํ†ตํ•ด ์‚ผ์„ฑ์ „์ž์— ํˆฌ์žํ•˜๊ณ , ๋˜ ๋ˆ„๊ตฐ๊ฐ€๋Š” ๊ฐœ๋ณ„ ์ฃผ์‹์œผ๋กœ ์‚ผ์„ฑ์ „์ž๋ฅผ ๋งค์ˆ˜ํ•œ๋‹ค. ๊ฐ™์€ ์ข…๋ชฉ์„ ๋‹ด์•˜์ง€๋งŒ ์ˆ˜์ต๋ฅ ์€ ๋‹ฌ๋ผ์งˆ ์ˆ˜ ์žˆ๋‹ค. ์™œ์ผ๊นŒ? ์ด์œ ๋Š” ๋‹จ์ˆœํ•˜๋‹ค. ETF๋Š” ‘ํˆฌ์ž ๋ฐฉ์‹์˜ ์ฐจ์ด’ ๊ทธ ์ž์ฒด๊ฐ€ ์ˆ˜์ต๋ฅ ์— ์˜ํ–ฅ์„ ์ฃผ๋Š” ๊ตฌ์กฐ์ด๊ธฐ ๋•Œ๋ฌธ์ด๋‹ค.
ETF๋Š” ํŽธ๋ฆฌํ•จ๊ณผ ๋ถ„์‚ฐ์„ ์ œ๊ณตํ•˜๋Š” ๋Œ€์‹  ๋ณด์ด์ง€ ์•Š๋Š” ๋น„์šฉ์„ ํฌํ•จํ•˜๊ณ  ์žˆ๊ณ , ์ง์ ‘ ํˆฌ์ž๋Š” ์ข…๋ชฉ ์„ ํƒ๊ณผ ํƒ€์ด๋ฐ์— ๋”ฐ๋ผ ์„ฑ๊ณผ์˜ ํŽธ์ฐจ๊ฐ€ ๊ทน๋‹จ์ ์œผ๋กœ ๋ฒŒ์–ด์ง„๋‹ค. ์ด ๊ธ€์—์„œ๋Š” ETF์™€ ์ง์ ‘ ํˆฌ์ž์˜ ๊ตฌ์กฐ์  ์ฐจ์ด, ์ˆ˜์ต๋ฅ ์ด ๊ฐˆ๋ฆฌ๋Š” ์‹ค์ œ ์š”์ธ, ์–ด๋–ค ๊ฒฝ์šฐ์— ETF๊ฐ€ ์œ ๋ฆฌํ•˜๊ณ , ์–ด๋–ค ๊ฒฝ์šฐ์—๋Š” ์ง์ ‘ ํˆฌ์ž๊ฐ€ ๋” ๋†’์€ ์ˆ˜์ต์„ ๋‚ด๋Š”์ง€๋ฅผ ๋ฐ์ดํ„ฐ ๊ธฐ๋ฐ˜์œผ๋กœ ๋ช…ํ™•ํ•˜๊ฒŒ ๋น„๊ต ๋ถ„์„ํ•œ๋‹ค.


๐Ÿงพ 1. ETF์™€ ์ง์ ‘ ํˆฌ์ž์˜ ๊ฐ€์žฅ ํฐ ๊ตฌ์กฐ ์ฐจ์ด

๊ตฌ๋ถ„ETF ํˆฌ์ž์ง์ ‘ ์ฃผ์‹ ํˆฌ์ž
๊ตฌ์„ฑ์—ฌ๋Ÿฌ ์ข…๋ชฉ์œผ๋กœ ์ž๋™ ๋ถ„์‚ฐ๊ฐœ๋ณ„ ์ข…๋ชฉ 1~3๊ฐœ ์ค‘์‹ฌ
์šด์šฉ ๋ฐฉ์‹ํŒจ์‹œ๋ธŒ(์ง€์ˆ˜ ์ถ”์ข…), ์ผ๋ถ€ ์•กํ‹ฐ๋ธŒ๋ณธ์ธ์ด ๋งค์ˆ˜·๋งค๋„ ๊ฒฐ์ •
์ˆ˜์ˆ˜๋ฃŒ์šด์šฉ๋ณด์ˆ˜ ์กด์žฌ (์—ฐ 0.05~0.9%)์—†์Œ (๋‹จ, ๊ฑฐ๋ž˜ ์ˆ˜์ˆ˜๋ฃŒ ์กด์žฌ)
์„ธ๊ธˆ๋งค๋„ ์‹œ ๊ณผ์„ธ + ๋ฐฐ๋‹น์†Œ๋“์„ธ ํฌํ•จ์–‘๋„์ฐจ์ต ๊ณผ์„ธ (๋น„๊ณผ์„ธ ํ•œ๋„ ์กด์žฌ)

๐Ÿ‘‰ ETF๋Š” ‘์ž๋™ํ™”๋œ ๋ถ„์‚ฐ’์ด ์žฅ์ ์ธ ๋ฐ˜๋ฉด, ์ง์ ‘ ํˆฌ์ž๋Š” ๋ฆฌ์Šคํฌ๋„ ํฌ์ง€๋งŒ, ์ˆ˜์ˆ˜๋ฃŒ๊ฐ€ ๋‚ฎ๊ณ  ์„ ํƒ๊ถŒ์ด ํฌ๋‹ค.


๐Ÿ“‰ 2. ์ˆ˜์ต๋ฅ ์ด ๊ฐˆ๋ฆฌ๋Š” ์ง„์งœ ์ด์œ  ① – ๊ฑฐ๋ž˜ ํƒ€์ด๋ฐ

์ง์ ‘ ํˆฌ์ž์˜ ๊ฐ€์žฅ ํฐ ๋ณ€์ˆ˜๋Š” ์ง„์ž… ์‹œ์ ๊ณผ ๋งค๋„ ์‹œ์ ์˜ ์ฐจ์ด๋‹ค.
์˜ˆ: ์‚ผ์„ฑ์ „์ž

  • A๋Š” 2022๋…„ ํ•˜๋ฐ˜๊ธฐ 5๋งŒ ์›๋Œ€ ๋งค์ˆ˜ → 2024๋…„ 8๋งŒ ์›๋Œ€ ๋งค๋„ → +60% ์ˆ˜์ต

  • B๋Š” 2021๋…„ 9๋งŒ ์›๋Œ€ ๊ณ ์  ๋งค์ˆ˜ → ์ง€๊ธˆ๋„ ์†์‹ค ์ƒํƒœ

ETF๋Š” ์ง€์ˆ˜ ํ‰๊ท  ๊ฐ€๊ฒฉ์„ ์ถ”์ข…ํ•˜๊ธฐ ๋•Œ๋ฌธ์—, ๊ณ ์  ํ”ผํ•ด ํšจ๊ณผ๊ฐ€ ์ผ์ • ๋ถ€๋ถ„ ๋ฐœ์ƒํ•œ๋‹ค. ๋ฐ˜๋ฉด, ๊ฐœ๋ณ„ ์ฃผ์‹์€ ํƒ€์ด๋ฐ์ด ์‹คํŒจํ•˜๋ฉด ์ˆ˜์ต๋ฅ ์€ ๋ฌด์˜๋ฏธํ•ด์ง„๋‹ค.


๐Ÿ“Š 3. ์ˆ˜์ต๋ฅ ์ด ๊ฐˆ๋ฆฌ๋Š” ์ง„์งœ ์ด์œ  ② – ๋ฆฌ๋ฐธ๋Ÿฐ์‹ฑ vs. ํ™€๋”ฉ

ETF๋Š” ๋ถ„๊ธฐ ๋˜๋Š” ๋ฐ˜๊ธฐ ๋‹จ์œ„๋กœ ํฌํŠธํด๋ฆฌ์˜ค๋ฅผ ์ž๋™ ์กฐ์ •ํ•œ๋‹ค.
์ด๋Š” ‘์ƒ์Šน์„ธ๊ฐ€ ๊บพ์ธ ์ข…๋ชฉ์€ ๋น„์ค‘ ์ถ•์†Œ, ์œ ๋ง์ฃผ ํŽธ์ž…’ ํšจ๊ณผ๋ฅผ ๋‚ณ๋Š”๋‹ค.

๋ฐ˜๋ฉด ์ง์ ‘ ํˆฌ์ž์ž๋Š”:

  • ์ข…๋ชฉ ๊ต์ฒด๊ฐ€ ๋Šฆ์–ด์ง€๊ฑฐ๋‚˜

  • ํ•˜๋ฝ์žฅ์—์„œ๋„ ์‹ฌ๋ฆฌ์ ์œผ๋กœ ๋ฌผํƒ€๊ธฐ๋งŒ ๋ฐ˜๋ณต

  • ์†์ ˆ ํƒ€์ด๋ฐ์„ ๋†“์ณ ์ˆ˜์ต๋ฅ ์ด ์•…ํ™”

๐Ÿ‘‰ ๋”ฐ๋ผ์„œ, ETF๋Š” ๊ฐ์ • ๊ฐœ์ž… ์—†์ด ๊ธฐ๊ณ„์ ์œผ๋กœ ๋Œ€์‘ํ•˜์ง€๋งŒ, ์ง์ ‘ ํˆฌ์ž๋Š” ํˆฌ์ž์ž์˜ ์—ญ๋Ÿ‰์ด ๊ทธ๋Œ€๋กœ ์ˆ˜์ต๋ฅ ๋กœ ๋ฐ˜์˜๋œ๋‹ค.


๐Ÿ’ธ 4. ์„ธ๊ธˆ๊ณผ ์ˆ˜์ˆ˜๋ฃŒ๊ฐ€ ๋งŒ๋“œ๋Š” ์‹ค์ˆ˜์ต๋ฅ  ์ฐจ์ด

ETF๋Š” ์ˆ˜์ต๋ฅ ์„ ๋ฐœํ‘œํ•  ๋•Œ ์ด ์ˆ˜์ต๋ฅ ๋กœ ํ‘œ์‹œํ•˜์ง€๋งŒ, ์‹ค์ œ ์ˆ˜์ต์€ ๋‹ค์Œ์ด ๋น ์ง„๋‹ค.

  • ์šด์šฉ๋ณด์ˆ˜: ์—ฐ 0.1~0.5%

  • ์ถ”์ ์˜ค์ฐจ: ์ง€์ˆ˜ ๋Œ€๋น„ 0.2~0.8% ์ดํƒˆ

  • ๋ฐฐ๋‹น์„ธ: ๋ถ„๋ฐฐ๊ธˆ ๋ฐœ์ƒ ์‹œ ๋ฐฐ๋‹น์†Œ๋“์„ธ 15.4%

์ง์ ‘ ํˆฌ์ž๋Š” ์ด๋Ÿฐ ๋น„์šฉ์€ ์ ์ง€๋งŒ, ์–‘๋„์ฐจ์ต ๊ณผ์„ธ ๋Œ€์ƒ์ด ๋˜๋Š” ๊ธˆ์•ก์ด ๋” ์ปค์งˆ ์ˆ˜ ์žˆ๊ณ , ๊ธฐํšŒ๋น„์šฉ์€ ๋” ํฌ๋‹ค.

๐Ÿ’ก ์˜ˆ์‹œ:
ETF ์—ฐํ‰๊ท  ์ˆ˜์ต๋ฅ  8%
์ง์ ‘ํˆฌ์ž ์—ฐํ‰๊ท  ์ˆ˜์ต๋ฅ  10% (๋‹จ, ์ข…๋ชฉ ๋ณ€๋™์„ฑ ํผ)
→ ์‹ค์ˆ˜์ต๋ฅ ์€ ์˜คํžˆ๋ ค ETF๊ฐ€ ์œ ๋ฆฌํ•  ์ˆ˜ ์žˆ์Œ (์‹ฌ๋ฆฌ์  ์•ˆ์ •์„ฑ + ๋ณต๋ฆฌ ํšจ๊ณผ)


๐Ÿง  5. ์–ด๋–ค ํˆฌ์ž์ž์—๊ฒŒ ์–ด๋–ค ๋ฐฉ์‹์ด ์œ ๋ฆฌํ•œ๊ฐ€?

ํˆฌ์ž์ž ์œ ํ˜•์ถ”์ฒœ ๋ฐฉ์‹์ด์œ 
ํˆฌ์ž ์ดˆ๋ณด์žETF๋ถ„์‚ฐ, ์ €๋น„์šฉ, ๋ฆฌ์Šคํฌ ํ†ต์ œ
์žฅ๊ธฐ ํˆฌ์ž์žETF๋ณต๋ฆฌ ๊ตฌ์กฐ + ์ž๋™ ๋ฆฌ๋ฐธ๋Ÿฐ์‹ฑ
๊ณ ์ˆ˜์ต ์ถ”๊ตฌ ๋‹จํƒ€์ง์ ‘ํˆฌ์ž๊ธฐํšŒ ํฌ์ฐฉ, ์ข…๋ชฉ ์ง‘์ค‘ ๊ฐ€๋Šฅ
์‹œ์žฅ ๋ถ„์„๊ฐ€์ง์ ‘ํˆฌ์ž๋Šฅ๋™์  ํฌํŠธํด๋ฆฌ์˜ค ์šด์˜ ๊ฐ€๋Šฅ
๊ฐ์ •์— ์ทจ์•ฝํ•œ ํˆฌ์ž์žETF๊ธฐ๊ณ„์  ์šด์šฉ์ด ์†์‹ค ๋ฐฉ์–ด์— ์œ ๋ฆฌ

๐Ÿ‘‰ ํˆฌ์ž ์Šคํƒ€์ผ๊ณผ ๋ฆฌ์Šคํฌ ๊ฐ๋‚ด ์ˆ˜์ค€์— ๋”ฐ๋ผ ETF์™€ ์ง์ ‘ ํˆฌ์ž์˜ ํšจ์œจ์ด ๋‹ฌ๋ผ์ง„๋‹ค.


✅ ๊ฒฐ๋ก : ์ˆ˜์ต๋ฅ ์˜ ๋ณธ์งˆ์€ ‘๋ฐฉ์‹’์ด ์•„๋‹ˆ๋ผ ‘์ง€์†์„ฑ’์ด๋‹ค

ETF์™€ ์ง์ ‘ ํˆฌ์ž๋Š” ๊ฐ๊ธฐ ๋‹ค๋ฅธ ์ฒ ํ•™๊ณผ ์ „๋žต์„ ๊ฐ€์ง„ ์ˆ˜๋‹จ์ด๋‹ค.
์ˆ˜์ต๋ฅ ์€ ๋‹จ๊ธฐ ์ˆซ์ž๋กœ ํŒ๋‹จํ•  ์ˆ˜ ์—†๊ณ , ๋ฆฌ์Šคํฌ ๊ด€๋ฆฌ, ๊ฐ์ • ํ†ต์ œ, ์‹œ๊ฐ„ ๋ถ„์‚ฐ๊นŒ์ง€ ๊ณ ๋ คํ•ด์•ผ ํ•œ๋‹ค.

ETF๋Š” ๋А๋ฆฌ์ง€๋งŒ ํ™•์‹คํ•œ ๋ณต๋ฆฌ,
์ง์ ‘ ํˆฌ์ž๋Š” ๋น ๋ฅด์ง€๋งŒ ์˜ˆ์ธก์ด ์–ด๋ ค์šด ์ˆ˜์ต์„ ์ œ๊ณตํ•œ๋‹ค.

์ •๋‹ต์€ ์—†๋‹ค.
๋‹ค๋งŒ ๋‹น์‹ ์ด ์–ด๋–ค ํˆฌ์ž์ž์ธ์ง€๋ฅผ ์•„๋Š” ๊ฒƒ์ด,
๊ฐ€์žฅ ๋†’์€ ์ˆ˜์ต๋ฅ ์„ ๋งŒ๋“œ๋Š” ์‹œ์ž‘์ด๋‹ค.

๋‹ค์Œ ์ด์ „